【研选·大事件——读懂大市】
1、中共中央政治局：要以改革为动力促进稳增长、调结构、防风险，充分发挥经济体制改革的牵引作用，及时推出一批条件成熟、可感可及的改革举措。
2、国务院任命李明为证监会副主席，免去方星海的证监会副主席职务。
3、上海：集中资源打造兼具投资、运营功能的国有资本投资运营专业平台和高能级基金管理机构。
4、国家发改委主任郑栅洁：体系化推进北斗广泛应用，积极培育瞪羚企业和独角兽企业。
5、央行等四部门及天津市政府：鼓励符合条件的科技型企业在境内外上市融资。
【研选·行业】
卫星|G60星座首批组网卫星发射仪式将于8月5日举行，分析师看好商业航天爆发在即
G60星座首批组网卫星发射仪式将于8月5日在太原举行，首批卫星将以“一箭18星”升空入轨。
根据规划，星座包括三代卫星系统，采用全频段、多层多轨道星座设计。第一阶段，计划到2025年底，实现648颗星提供区域网络覆盖；第二阶段，到2027年底，648颗星提供全球网络覆盖；到2030年底，实现15000颗星提供手机直连多业务融合服务。
今年上半年火箭发射热度不减，华西证券陆洲预计下半年随着GW星座和G60星链将进入招投标和发射密集期，产业催化不断。
陆洲表示，低轨卫星星座组网必要且迫切，2024年将是卫星频繁发射组网、商业航天产业化的起点之年，看好产业链公司包括普天科技、奥普光电、铖昌科技等。
风险提示：组网进度不及预期的风险；产能建设不及预期的风险等。
【研选·公司】
药明康德|公司为全球医药行业提供一体化、端到端的新药研发和生产服务，在手订单高达431亿元
①公司概况：药明康德为全球医药行业提供一体化、端到端的新药研发和生产服务，通过独特的“CRDMO”和“CTDMO”业务模式，不断降低研发门槛；
②看好理由：国投证券马帅看好公司在手订单充足，为后续公司稳健发展奠定坚实基础；
订单方面，公司在6000家活跃客户基础上持续新增客户，持续充实在手订单，截止到2024年6月末，公司在手订单高达431亿元，剔除特定商业化生产项目同比增长33.2%；
测试业务方面，药物安评业务已处于亚太领先地位，公司持续拓展新分子业务，核酸类、偶联类、mRNA类市场份额进一步扩大；SMO业务保持国内行业领先地位，截止至2024年上半年已赋能客户31个新药产品获批上市；
生物学业务方面，公司通过建设新分子种类相关的生物学能力，持续推动业务快速发展，2024年上半年新分子种类相关业务收入同比增长8.1%；
③投资建议：马帅预计公司2024-26年归母净利润分别为94.84/104.51/117.1亿元，给予2024年15倍PE；